La couverture du coût de remplacement est un type d’assurance basé sur la façon dont les valeurs des réclamations sont calculées. Il est utilisé pour déterminer combien une compagnie d’assurance doit payer en cas de sinistre. Le coût de remplacement, l’un des trois principaux types de couverture, sert également de base pour déterminer les primes payées pour les maisons, les véhicules et d’autres types de biens. La valeur de rachat, la couverture des frais de réparation et la couverture des coûts de remplacement nécessitent chacune des formules différentes pour déterminer la valeur d’un actif, et dans quelles conditions une compagnie d’assurance indemnisera les pertes dues à un accident, un dommage ou un vol.
Tous les actifs assurables gagnent ou perdent de la valeur au cours de la durée de vie de l’actif. Par exemple, les appareils électroniques tels que les téléviseurs et les ordinateurs perdent généralement de la valeur à mesure qu’ils vieillissent. Alternativement, les actifs tels que les maisons ou les terrains gagnent en valeur au fil du temps. Ces changements de valeur affectent le montant d’assurance qu’une personne ou une entreprise devrait avoir pour couvrir ces actifs en cas de perte ou de dommage. La valeur de rachat réelle, ou simplement la couverture de la valeur de rachat, est basée sur la valeur marchande actuelle du même actif. Cette couverture paie moins en raison de la dépréciation et est donc moins chère à l’achat.
Comparativement, la couverture du coût de remplacement est plus chère car elle paie ce qu’il en coûterait pour acheter un nouvel actif comparable sur le marché libre. Un vieux téléviseur ne vaut généralement pas grand-chose après un an. En achetant une couverture de coût de remplacement pour l’assurance habitation, le propriétaire du téléviseur s’assure que le paiement de l’assurance couvrira le coût d’achat d’un nouveau téléviseur de taille égale. De même, l’inflation dicte qu’une maison coûtera plus cher à reconstruire en cas de dommages, en raison de la hausse des coûts des matériaux et de la main-d’œuvre. Ainsi, la couverture du coût de remplacement est déterminée en fonction des coûts actuels, plutôt que du coût initial de construction de la maison.
La couverture des coûts de réparation, pour de nombreuses compagnies d’assurance, est très similaire à la couverture des coûts de remplacement. Lorsqu’il est appliqué à la maison ou à d’autres dommages à la structure, le coût de réparation paie pour restaurer la maison ou l’autre bâtiment dans son état d’avant les dommages. Dans certains cas, il peut s’agir du même montant que celui qui serait payé en vertu d’une police de couverture du coût de remplacement. Cependant, d’autres actifs, tels que l’électronique, entraîneraient un paiement moindre au titre de la réparation par rapport à la couverture des coûts de remplacement. Plutôt que de payer pour remplacer les actifs, comme dans le cas de la couverture des coûts de remplacement, une police de coûts de réparation ne paierait que ce qu’il en coûterait pour réparer les dommages.
Généralement le type de police le plus cher, la couverture de remplacement offre la plus grande protection au propriétaire d’un bien particulier. De telles politiques garantissent que le propriétaire peut remplacer l’actif, quel que soit le niveau d’amortissement de l’actif d’origine. Si un vieil ordinateur est volé, un réfrigérateur endommagé dans un incendie ou une voiture devient une perte totale après un accident, la compagnie d’assurance doit payer à l’assuré un montant suffisant pour acheter un nouvel actif présentant des caractéristiques et des avantages similaires.