Uma renda fixa pode ter várias definições. Pode ser definida como uma taxa segura e imutável de um investimento. Por exemplo, algumas pessoas compram títulos e obtêm uma taxa segura de renda deles. Geralmente, trata-se de uma taxa de juros baixa sobre os títulos adquiridos, mas, adicionalmente, é uma taxa de retorno estática e garantida. Essencialmente, qualquer investimento com uma taxa de retorno garantida é uma renda fixa.
Principalmente quando as pessoas ouvem esse termo, elas tendem a pensar que se refere a um pagamento de pensão ou renda de seguridade social que é fixada em um valor específico. Isso geralmente é o que as pessoas querem dizer quando afirmam que têm uma renda fixa. Em outras palavras, sem fazer investimentos adicionais que garantissem mais renda, ou sem trabalhar, a pessoa recebe apenas a pensão ou a renda da previdência social – às vezes os dois, de modo que a renda não aumenta nem diminui.
Como muitos idosos estão descobrindo, sem uma renda fixa significativa, viver pode ser muito desafiador. A receita não aumenta para acomodar o aumento dos preços. Com as pessoas agora vivendo mais do que nunca, uma pequena renda pode fazer com que uma pessoa afunde gradualmente na pobreza e seja incapaz de viver da maneira a que está acostumada. Coisas simples como o aumento do preço da gasolina podem afetar significativamente a pessoa com renda, tornando impossível ou difícil viajar, ou mesmo fazer as pequenas idas necessárias a mercearias ou consultórios médicos.
É por isso que muitos consultores financeiros enfatizam a importância dos investimentos durante a vida que proporcionarão uma renda muito acima do que pode ser necessário no momento. Só se pode esperar que os preços de hoje aumentem, e é improvável que alguém consiga viver confortavelmente com uma renda fixa que inclui apenas pagamentos de seguridade social. Para tanto, muitas empresas estabelecem planos de investimento para seus funcionários, como planos de pensão ou 401ks, e muitas pessoas investem de forma privada uma parte de seus fundos para tornar a vida mais fácil depois de se aposentarem.
Outro tipo de renda fixa pode ser referido como renda fixa reversa. Isso ocorre quando você pede dinheiro emprestado a um credor e promete pagar uma determinada quantia a cada mês, ou em um cronograma de pagamento regular. A quantia que você promete pagar é definida por um determinado preço e, a menos que o empréstimo seja renegociado, você tem uma garantia para pagar essa quantia definida. Em outras palavras, o valor do pagamento é “fixo” e você fez uma promessa segura de pagá-lo conforme necessário.
Um tipo de empréstimo desse tipo, como uma taxa fixa de hipoteca de uma casa, pode revelar-se um investimento. Se você está pagando o valor principal e os juros mensais sobre um empréstimo imobiliário, pode realmente conseguir manter uma parte, desde que os preços dos imóveis permaneçam no mesmo nível ou aumentem. Portanto, embora você seja a pessoa que garante o empréstimo e paga por ele, em última análise, ele pode ser considerado um investimento que o ajuda quando você tem uma quantia de renda fixa na aposentadoria, já que você poderia vender a casa ou hipoteca para aumentar sua renda.