Os empréstimos garantidos são aqueles que são protegidos por algum tipo de ativo ou garantia. O item comprado, como uma casa ou um carro, pode ser usado como garantia e uma garantia pode ser colocada em tais compras. A companhia financeira ou banco manterá a escritura ou título até que o empréstimo seja pago integralmente, incluindo juros e todas as taxas aplicáveis. Outros itens, como ações, títulos ou propriedade pessoal também podem ser usados para garantir um empréstimo.
Os empréstimos garantidos são geralmente a melhor maneira de obter rapidamente grandes quantias de dinheiro. É improvável que um credor empreste uma grande quantia sem mais do que sua palavra de que o dinheiro será reembolsado. Colocar sua casa ou outra propriedade em risco é uma garantia bastante segura de que você fará tudo ao seu alcance para pagar o empréstimo.
Os empréstimos garantidos não são apenas para novas compras. Eles também podem ser empréstimos de valorização da casa ou linhas de crédito de valorização da casa ou mesmo segundas hipotecas. Esses empréstimos são baseados no valor do patrimônio líquido da casa ou no valor da sua casa menos o valor ainda devido. A sua casa é usada como garantia e o não cumprimento dos pagamentos em dia pode resultar na perda da sua casa.
Outros tipos de empréstimos garantidos incluem empréstimos de consolidação de dívidas, em que uma casa ou propriedade pessoal é usada como garantia. Em vez de ter muitos pagamentos – geralmente altos de juros – a cada mês, o dinheiro é emprestado para pagar os credores originais, e o mutuário só tem que pagar um empréstimo. Isso não só é mais conveniente, mas também economiza muito dinheiro ao longo do tempo, uma vez que as taxas de juros para empréstimos garantidos são mais baixas. Um empréstimo de consolidação da dívida geralmente oferece um pagamento mensal mais baixo também.
Por outro lado, os empréstimos sem garantia incluem coisas como compras com cartão de crédito, empréstimos para educação ou notas bancárias, que geralmente exigem taxas de juros mais altas do que as garantidas, porque não são garantidos por garantias. Os credores assumem um risco maior ao fazer esse tipo de empréstimo, sem nenhuma propriedade para se agarrar em caso de inadimplência, razão pela qual as taxas de juros são consideravelmente mais altas. Se o crédito não garantido foi recusado, você ainda poderá obter empréstimos garantidos, desde que tenha algo de valor ou se a compra que deseja fazer puder ser usada como garantia.