Ein festverzinslicher Trust ist eine Art von Treuhandvereinbarung, die spezifische Anweisungen enthält, wie Administratoren und Treuhänder Auszahlungen aus den Treuhandfonds vornehmen können. Im Gegensatz zu anderen Arten von Trustvereinbarungen ist der Ermessensspielraum des Trusts stark eingeschränkt, so dass Auszahlungen nur nach dem Zeitplan und den Anweisungen des Trustgründers erfolgen können. Bei einem solchen Trust besteht die Funktion des Treuhänders darin, diese Weisungen buchstabengetreu zu befolgen, ohne die Befugnis, von diesen Anordnungen abzuweichen, auch wenn unvorhergesehene Umstände eintreten.
Die Struktur eines festverzinslichen Trusts unterscheidet sich von einer diskretionären Trustvereinbarung hauptsächlich darin, was der Treuhänder tun kann und was nicht. Bei einer Ermessensvereinbarung ist der Treuhänder in der Regel dazu verpflichtet, bestimmte Transaktionen auf eine bestimmte Weise zu verwalten, hat jedoch auch eine gewisse Befugnis, Ausnahmen aufgrund von Ereignissen zu gewähren, die den Begünstigten des Trusts eintreten können. Beispielsweise kann der Treuhänder eines Begünstigten-Trusts die Auszahlungen an einen Begünstigten, der sich von einem chirurgischen Eingriff erholt und mehrere Monate arbeitsunfähig ist, vorübergehend erhöhen. Bei einem festverzinslichen Trust konnte diese Art von Aktivität nur durchgeführt werden, wenn der Trust-Gründer spezifische Anweisungen zum Umgang mit dieser Art von Problemen gegeben hatte.
Es gibt eine Reihe von Vorteilen, die mit einem festverzinslichen Trust verbunden sind. Hat der Stifter ganz konkrete Vorstellungen von der Versorgung seiner Lieben und möchte die Unterstützung über einen bestimmten Zeitraum sicherstellen, kann durch die Schaffung einer festen Vertrauensbasis eine gewisse Auszahlung der Mittel leichter sichergestellt werden das erreicht dieses Ziel. Darüber hinaus kann der Gründer, wenn die Begünstigten in Geldangelegenheiten als weniger kompetent wahrgenommen werden, einen festverzinslichen Trust wählen, um zu verhindern, dass die Begünstigten das Erbe vergeuden und nach kurzer Zeit keine Einkommensquelle mehr haben.
Während ein festverzinslicher Trust manchmal eine ausgezeichnete Wahl ist, gibt es auch einige potenzielle Nachteile. Im Laufe der Jahre können sich Umstände ergeben, die der Treuhandstifter nicht vorausgesehen hat. In diesem Fall ist der Treuhänder nicht in der Lage, auf diese Ereignisse im besten Interesse des Treuhandfonds oder der Begünstigten zu reagieren. Aus diesem Grund ist es wichtig, die relativen Vorteile der verschiedenen Möglichkeiten zur Strukturierung des Treuhandfonds abzuwägen, die aktuellen und potenziellen Bedürfnisse der Begünstigten zu berücksichtigen und sich dann auf eine Treuhandfondsstruktur zu einigen, die am ehesten den Absichten und Wünschen von . entspricht Der Gründer.