Il existe de nombreux types de techniques d’analyse financière utilisées par les analystes et les investisseurs pour déterminer la solidité financière, à la fois actuelle et projetée dans le futur, des entreprises et des sociétés. Beaucoup de gens préfèrent regarder des données financières brutes et créer des ratios qui peuvent être utilisés comme base de comparaison des entreprises. En termes d’actions, les investisseurs peuvent se fier uniquement à l’étude des tendances du marché. D’autres techniques d’analyse financière impliquent l’étude d’informations immatérielles, telles que l’équipe de direction d’une entreprise ou ses stratégies marketing.
L’objectif de pratiquement tous les investisseurs est de trouver les entreprises dont la valeur est inférieure à ce qu’elles valent réellement. En revanche, ils veulent rester à l’écart des entreprises qui pourraient être surestimées par le marché. Non seulement tout cela est important pour les investisseurs, mais les entreprises elles-mêmes doivent analyser toutes les informations pertinentes pour déterminer sa situation financière et si des changements doivent être apportés à l’avenir. Le choix entre toutes les différentes techniques d’analyse financière peut être un processus difficile, mais qui peut être extrêmement utile si une forme précise d’analyse est trouvée.
L’une des techniques d’analyse financière les plus populaires est l’étude des informations financières passées et actuelles. Les bilans et les rapports sur les revenus peuvent donner aux analystes une idée de la situation financière passée et actuelle d’une entreprise. À partir de là, ils peuvent idéalement extrapoler une sorte de prédiction pour l’avenir. Les ratios financiers, qui divisent une statistique financière en une autre pour obtenir un nombre représentant des aspects opérationnels importants tels que les flux de trésorerie, l’efficacité, la couverture de la dette, etc., sont également utiles dans cette poursuite.
Bien sûr, certains investisseurs préfèrent croire en premier lieu aux actions du marché. Ils peuvent baser leurs techniques d’analyse financière sur l’évolution des actions d’une entreprise en particulier. L’utilisation de graphiques de données sur les prix et l’établissement de moyennes des performances passées des prix leur permet de former une sorte d’estimation sur les projections de prix futures.
Certains autres investisseurs et analystes préfèrent s’éloigner des chiffres et baser leurs techniques d’analyse financière sur les caractéristiques d’une entreprise qui ne peuvent pas être mesurées par des chiffres. Par exemple, l’équipe de direction derrière une entreprise peut être le moteur de la façon dont une entreprise est perçue. L’exposition au nom de la marque est un autre élément incorporel important utilisé dans ce type d’analyse financière, et d’autres peuvent baser leur estimation d’une entreprise sur la façon dont ils aiment ses produits. Toutes ces méthodes reposent davantage sur les instincts et l’expérience d’observation que sur toute qualité statistiquement mesurable.