As vantagens dos investimentos alternativos residem principalmente na possibilidade de obter uma relação de lucro superior à normalmente encontrada nos investimentos tradicionais. Na maioria das vezes, um investimento alternativo carrega um alto grau de risco e é freqüentemente encontrado nos campos de tecnologias novas ou emergentes. Inerente aos investimentos alternativos está a possibilidade de perdas financeiras menores e maiores. Por outro lado, a isca de retornos potencialmente rápidos e altos leva muitos investidores a jogar os dados e se envolver em um mergulho especulativo
Os investimentos tradicionais, aqueles que historicamente foram considerados um porto relativamente seguro para os investidores, geralmente seriam vistos em termos de produtos financeiros, como ações, títulos, imóveis, títulos do tesouro, fundos do mercado monetário e dinheiro. Os investimentos alternativos se encaixam mais no reino de bens duráveis, novas empresas ou tecnologias inovadoras. Arte, vinho, metais preciosos, joias ou investimentos em tecnologias verdes seriam identificados como investimentos alternativos. Um exemplo perfeito desse tipo de investimento ocorreu durante o boom da tecnologia da Internet na década de 1990. Enquanto alguns investidores fizeram fortunas apoiando empreendimentos iniciantes na Internet, muitos outros perderam grandes quantias de dinheiro quando a bolha “ponto com” entrou em colapso.
Para alguns indivíduos, no entanto, as vantagens de investimentos alternativos não consistem necessariamente inteiramente em lucros ou perdas. Para o amante da arte, colecionador de moedas ou conhecedor de vinhos, a aquisição desses ativos pode trazer alegria e satisfação pessoal. Um investidor alternativo também pode fornecer financiamento para uma produção de teatro ou concerto. Embora a probabilidade de um retorno positivo do investimento possa ser questionável, seu objetivo principal pode muito bem ser um apoio geral aos empreendimentos artísticos. Esse mesmo processo de pensamento poderia ser aplicado a quem investe em tecnologias verdes alternativas, porque considera a consciência ambiental digna de mérito.
Com muito mais frequência, porém, o ímpeto por trás do desejo de um investidor de mergulhar no reino da alternativa gira em torno da esperança de grandes ganhos econômicos em um curto espaço de tempo. Indivíduos que assumiram riscos com investimentos iniciais em empresas como a Microsoft ou o Google foram agraciados com retornos variando de grande a astronômico. O outro lado da moeda é que, para cada milionário da Microsoft, existem inúmeras pessoas que perderam dinheiro fixando seus sonhos financeiros em gravadores de vídeo Beta-Max e franquias de salões de bronzeamento.
Um investimento alternativo pode ser vantajoso, pois pode combinar um hobby ou paixão pessoal com uma decisão de negócios. Às vezes, pode ser muito lucrativo e, em outras, pode ser financeiramente desastroso. Os investidores alternativos devem sempre realizar pesquisas e due diligence antes de assinar o cheque. Otimismo e esperança devem ser equilibrados com cautela e cautela.