Une position de trésorerie fait référence au montant de trésorerie réel qu’une société, une banque ou une autre entité donnée a en sa possession à un moment donné. Généralement, il comprend les espèces ou les factures réelles détenues par l’entreprise. Il peut également inclure d’autres actifs facilement transformables en liquidités, appelés actifs liquides, tels que des obligations à court terme ou des certificats de dépôt. Il n’inclut pas les actifs qui ont un faible degré de liquidité, tels que les produits, les biens immobiliers, les machines ou d’autres éléments qui ne peuvent pas être rapidement et facilement convertis en argent liquide.
Alors que techniquement les individus peuvent avoir une position de trésorerie égale au montant de leurs placements liquides, le terme est le plus souvent utilisé dans un contexte commercial. Une entreprise, par exemple, inscrit sa position de trésorerie sur son bilan et communique cette position de trésorerie aux investisseurs, aux prêteurs ou à d’autres parties intéressées. Une banque doit également avoir une position de trésorerie.
En règle générale, les banques sont tenues d’avoir un montant minimum de liquidités disponibles en fonction du montant des fonds que les gens ont déposés à la banque. Par exemple, si une toute nouvelle banque ouvrait et que 100 personnes déposaient chacune 10 $ US (USD), la position de trésorerie requise de la banque serait basée sur les 1,000 1,000 $ US de fonds déposés. La banque serait ainsi obligée d’avoir au moins XNUMX XNUMX $ US en espèces afin d’avoir l’argent pour payer chacune de ces personnes si elles venaient toutes retirer leur argent en même temps.
Pour les entreprises, en revanche, il peut être difficile de déterminer le montant d’argent à disposer. En règle générale, une entreprise ne souhaite pas avoir trop peu de liquidités disponibles. Des liquidités sont nécessaires pour financer la croissance de l’entreprise et pour effectuer les achats de fournitures et de services nécessaires à l’exploitation de l’entreprise. La trésorerie peut aussi être un signe de solvabilité et de stabilité financière au sein de l’entreprise. La trésorerie, cependant, génère un retour sur investissement relativement faible par rapport à d’autres investissements moins liquides, et en tant que telle, avoir trop de liquidités en main peut être un inconvénient pour l’entreprise.
Les investisseurs peuvent examiner les positions de trésorerie de différentes entreprises pour décider d’investir ou non. Si l’entreprise n’a pas ce qui est considéré comme un montant approprié en espèces, cela peut sembler être un mauvais investissement. Atteindre le bon équilibre est donc essentiel pour une entreprise publique qui cherche à attirer des investisseurs.