Quantitatives Portfoliomanagement findet statt, wenn ein Anleger die Wertpapiere seines Portfolios auf der Grundlage statistischer und numerischer Daten auswählt. Diese Daten werden dann in Modelle eingespeist, die auf früheren Wertentwicklungen und statistischen Wahrscheinlichkeiten basieren, um die besten Anlageentscheidungen und den Zeitpunkt für den Kauf und Verkauf zu bestimmen. Für das quantitative Portfoliomanagement zuständige Analysten, sogenannte Quants, beurteilen auch das mit jeder möglichen Investition verbundene Risikoniveau im Gegensatz zu den potenziellen Erträgen. Während die quantitative Analyse dabei hilft, psychologische Probleme bei der Anlageentscheidung zu beseitigen, kann es sein, dass sie nur langsam auf plötzliche Marktveränderungen reagiert.
Die richtigen Anlageentscheidungen können den Unterschied ausmachen zwischen einer Person mit einem soliden Portfolio, das auch in Zukunft finanzielle Stabilität bietet, und einer Person, die für ihr Anlagekapital nichts vorzuweisen hat. Viele Menschen treffen diese Entscheidungen gerne auf der Grundlage früherer Anlageerfahrungen, aktueller Ereignisse oder einfach ihres eigenen Bauchgefühls. Andere glauben an die Macht statistischer Daten und ihre Fähigkeit, zukünftige Ergebnisse aus vergangenen und aktuellen Zahlen vorherzusagen. Diese Leute würden wahrscheinlich die quantitative Portfolioverwaltung am meisten befürworten.
Während die meisten Quants damit beschäftigt sein könnten, zu einem bestimmten Zeitpunkt ein Wertpapier einem anderen vorzuziehen, erfordert das quantitative Portfoliomanagement eine Bewertung der finanziellen Gesamtlage des Anlegers. Sobald der Analyst die erwartete Rendite des Anlegers und sein akzeptables Risikoniveau kennt, kann er mit der Verarbeitung der Daten beginnen, um die erforderlichen Ergebnisse zu erzielen. Quantitative Analysten haben die Möglichkeit, ein Portfolio statistisch aufzuschlüsseln und seine Stärken und Schwächen zu bestimmen.
Der Vorteil des quantitativen Portfoliomanagements besteht darin, dass es dem Menschen einen Teil der Neigung nimmt, fundierte Entscheidungen zu hinterfragen. Durch das Vertrauen auf bewährte statistische Formeln hat ein Anleger möglicherweise bessere Gewinnchancen, als wenn er selbst versuchen würde, den Markt zu schlagen. Obwohl die quantitative Analyse nicht risikofrei ist, können Analysten definitiv auf Ergebnisse hinweisen, die mit verschiedenen mathematischen Formeln und Computerprogrammen erzielt wurden, wenn sie die Vorteile des Vertrauens auf die Zahlen anpreisen.
Der Nachteil des quantitativen Portfoliomanagements besteht natürlich darin, dass der Anleger einen Großteil seiner Kontrolle über sein Kapital aufgeben muss. Sich strikt auf die Zahlen zu verlassen ist in Ordnung, bis sich die Zahlen plötzlich ändern. Eine der Hauptsorgen bei der quantitativen Analyse besteht darin, dass manchmal langsam auf gelegentliche Veränderungen des Marktes reagiert wird. Bis die Anpassungen vorgenommen werden, könnte ein Anleger einen erheblichen Schaden an seinem Portfolio erlitten haben.